Dzień dobry, tu Kancelaria BPS w Lublinie. 6 lipca 2026 r. to ważna data dla każdego przedsiębiorcy, który myśli o pomnażaniu kapitału. Sejm uchwalił właśnie ustawę o Osobistych Kontach Inwestycyjnych (OKI), która wprowadza nowe zasady opodatkowania inwestycji. Dla firm oznacza to realną szansę na obniżenie podatku, ale tylko przy spełnieniu konkretnych warunków – sprawdźmy, jak to działa w praktyce.
OKI – nowy mechanizm oszczędzania z preferencją podatkową
Osobiste Konto Inwestycyjne to dobrowolny mechanizm oszczędzania i inwestowania. Kluczowa zmiana polega na tym, że zyski z aktywów zgromadzonych na OKI nie będą objęte podatkiem Belki. Zamiast tego pojawi się nowy podatek od wartości aktywów. Co ważne, zwolnieniem objęte są aktywa do 100 tys. zł – m.in. akcje, obligacje, listy zastawne, notowane na rynku regulowanym ETF-y denominowane w złotym oraz fundusze (w tym zagraniczne), pod warunkiem że co najmniej 70% ich portfela stanowią polskie aktywa w PLN. Dla bezpieczniejszych produktów, takich jak lokaty czy skarbowe obligacje oszczędnościowe, limit wynosi 25 tys. zł w ramach ogólnego limitu.
Podatek od posiadania, nie od zysku – na co uważać?
Nowe przepisy budzą wątpliwości ekspertów. Jak zwraca uwagę Piotr Juszczyk, główny doradca podatkowy inFaktu, dla inwestycji do 100 tys. zł nowe rozwiązanie może być realnym uproszczeniem i zachętą do budowania kapitału. Inwestorzy będą mogli „spać bezpiecznie pod względem podatkowym”. Jednak jest pewien haczyk. Stawka nowego podatku ma odpowiadać 19% stopy referencyjnej NBP z 31 października poprzedniego roku. Na 2027 r. ustawodawca przewidział sztywną stawkę 0,85%. Obecna stopa referencyjna NBP wynosi 3,75%, co w kolejnych latach dałoby stawkę około 0,71%, jeśli poziom stóp się nie zmieni. Problem w tym, że – jak podkreśla ekspert – nie będzie to podatek od wypracowanego zysku, ale od samego posiadania aktywów ponad limit zwolnienia. Oznacza to, że zapłacisz daninę nawet wtedy, gdy Twój portfel straci na wartości.
Praktyczna rada dla przedsiębiorcy
Zanim zdecydujesz się na OKI, dokładnie przeanalizuj strukturę swoich inwestycji. Mechanizm opłaca się najbardziej, gdy lokujesz środki w akcje, obligacje czy fundusze do kwoty 100 tys. zł – wtedy faktycznie możesz obniżyć podatek. Pamiętaj jednak, że nowy podatek od aktywów jest naliczany niezależnie od wyniku inwestycji. Jeśli masz wątpliwości, skontaktuj się z nami w Kancelarii BPS w Lublinie – pomożemy Ci dopasować strategię do nowych przepisów.